この記事は、下記の人へ向けた内容となっています。
- ローソク足の十字線の投資家心理が分からない
- 十字線の基本的な考え方が分からない
- トレードでどのように使うのか分からない
記事を読むことで、ローソク足の十字線についてしっかりと理解することができます。
また、自分のチャート分析にも応用できるので、実際のトレードで役立たせることができるでしょう。
実際に私が行っているトレードでは、ローソク足が重要な指標の一つということもあり、日々研究しているので濃い内容をお話しできると思ってます。
記事を読む前提として、十字線を理解さえすれば上手く転換点をとらえられるだろうといった単一・短絡的な考え方ではなく、他の指標と組み合わせたり、どのトレンドでどのような見方をするのかと言うような、その特性から自分のトレードにどう役立てるか？という視点で読み進めていただければと思います。
十字線の基礎知識
十字線から読み取れる基本的な投資家心理は、拮抗・迷いと言われていますが、出現シーンを分析すると確かにそうとれる場面が多いと感じます。
しかし、値動きの鈍い低位株や出来高が少ない銘柄では、安定した波動を見せる銘柄と比べて、普段から頻出しやすく、先の値動きの流れが読みづらいので、私はそういう銘柄を避けていますね。
買いと売りが始まりと同じ価格で引けるという特徴からなのか、十字線は、他のローソク足と比べて出現率が少ないです。
やっぱり、買いと売りの力のバランスが少しはズレるので、十字線に近いコマとかになっちゃいますね。
十字線の種類
十字線の種類については、多くの書籍やＷＥＢページで語られているのですが、初心者さんもいらっしゃると思うので、実践論を交えながらここでも解説しておきましょう。
トンボ
トンボは、寄り付きと大引けが同じ株価で、下ヒゲの長い十字線を言います。
上ヒゲは、少し出てるものと全く出てないものの両方ともトンボに含みます。
一般的に下落後に出現すれば売り圧力が弱まってきた、上昇後に出現すれば、買い圧力が弱まってきたといったように読めます。
ただ、大きなトレンドの転換点になるかというとトンボ１本では判断しづらいですね。
他のテクニカル指標と組み合わせて判断するといいでしょう。
専門書やほかのＷＥＢページでは、わずかに出ている上ヒゲとの違いで詳しく心理を解説されていますが、実践的には、下ヒゲが効果的で、これが長いほど下落シーンなら買い圧力が高まってきたなと判断しています。
また、下ヒゲが長い陽線陰線コマも似たようなイメージになるので、ボリンジャーバンドと組み合わせて判断すると分かりやすいですよ。足長クロス
足長クロスは、十字線の上ヒゲと下ヒゲが長くなった形で、買いと売りが激しく交差した結果、拮抗を保って売買が終了した形です。
私が実践で見てきた結果、足長クロスや十字線の基本形は、もみ合いのような相場で短期の転換点になることが多く、上昇途中の買いの圧力の低下や下落初めにも表れやすいですね。下落初めの十字線は、フェイクの可能性があるので引っかからないようにするため自分で分析してみてくださいね。
もみ合い相場の転換点としても比較的多く出現します。
トウバ
一目瞭然ですが、トウバは、長い上ヒゲの後、株価が拮抗して終わった形になっています。
主に、上昇トレンドの途中で現れやすいですが、そこですなわち売り方有利とまではいかないことが多いです。
大きな上昇トレンドの場合は、やはり大陰線や明らかに長い上ヒゲ陰線といったローソク足の方が、トレンドの転換点になりやすいですね。
もみ合い相場では、短い上げ下げの転換点になりやすいので確認してみてください。
一本線
実戦的に出来高の多い銘柄で、日足なら１日中株価が全く動かなかったことを表す一本線は、ほとんどチャートに現れることがないですね。
もし、現れた時は、何か事件が起きたのではないか？と疑ったほうがいいでしょう。
下記は、2019/1/24のカブドットコム証券のチャートで一本線が現れたのですが、ＫＤＤＩがカブドットコム証券に対して、1,000億円の出資をするというニュースが流れて（正式発表ではありませんでした）、株価がストップ高付近になり、証券取引所が売買停止にしたときのチャートです。
このように一本線が現れたら、警戒したほうがいいでしょう。
ちなみに上のチャートでは、一本線のザラ場で買えなかった投資家は、かなり不利な位置で交わされるハメになっていますね。
私は、勝ち続けるためにこういう相場には手を出しません。
実戦での使い方は？
十字線だけでなく、ローソク足をはじめテクニカル指標を分析するには、どの位置でどんな効果があるのか見ていく必要があります。
ここでは、私が日々行っている基本的な分析結果の一つとして、上昇・下落・もみ合い相場での十字線の出現の仕方を紹介しましょう。
上昇トレンドでの出現傾向
大きな上昇トレンドでは、十字線が出現した後、上昇の勢いが緩んでくる傾向にあります。
例えば、十字線出現後、陰線が多くなったり、上げ幅が少なくなってきたりする特徴があります。
しかし、十字線＝転換とまでは行きづらく、上昇相場での一時的な下げでも横ばい+十字線といった形にならないと下げない傾向があります。
少しでも利を乗せるために、調子よく上げてきたあと十字線が出てきたら、そろそろ株価が弱り始めたかな？みたいな感じで見ていければメンタル的にも安定するのではないでしょうか？
また、十字線よりも研究してほしいローソク足にコマがあります。
コマは、十字線より出現率が高く、心を惑わすので是非セットで研究してほしいですね。
下落トレンドでの出現傾向
下落相場では、あまり十字線を見かけないのですが、出現すると、即転換とまではいきませんが、一服が近い気がします。
空売りを入れていた場合、２～３日後には一度上げてくるなと読めればいいかな。
底値圏だと見破るには、移動平均線と陰線新安値などを利用して対応していきましょう。
そして、暴落時は、十字線をみかけることがほとんどなく、下ヒゲ系の陽線などが底に来ることが多いですね。
やはり、コマ系の出現率は高いので、十字線とセットで覚えておいて、分析する際は、両者を少し区別しながら俯瞰してチャートを眺めるといいと思います。
もみ合い
もみ合い相場では、投資家の迷いが現れやすいのか、最も十字線が出やすい場面と考えています。
しかも、１～３日の短い期間の転換をしやすいので短期トレードの非常に有効活用させていただいてますね。黄色いマルで囲ったのですが、コマの出現数も多くなり十字線同様に、短い転換点になりやすい特徴がありますよ。
なお、酒田罫線法を起源とするローソク足の基本的な動きや形は、その本質について理解していないと実践ではほとんど活かすことができないでしょう。
残念ながら、マイナスに作用することも多々あります。
ローソク足の本質と正当な酒田罫線法、そしてその弱点をカバーした売買法については、私のnoteで公開していますので参考にしていただければと思います。
noteローソク足の本質と酒田罫線法を使ったオリジナル売買法【株式投資】
以上、ローソク足の十字線の分析結果でした。
